通信行业:板块持续反弹,光通信和大安全仍是首选
通信板块持续反弹,光通信和大安全仍是板块投资首选 本周大盘持续上涨,上证指数收于3253 点,上涨1.60%,沪深300 指数上涨1.53%。通信板块整体上涨3.18%,光通信、物联网板块涨幅较大,分别上涨4.31%和3.66%。大安全、5G 和云计算板块分别上涨2.77%、2.41%和1.21%。 行业重要事件方面,据科技新报报道,苹果下一代新机 iPhone 8 有望采用 3D 光学感测技术,通过配置Vcsel 激光收发模块,实现3D 照相系统,并支撑未来3D 玻璃显示、VR 应用、人脸识别等需求,满足手机发展趋势。Lumentum CEO Alan Lowe 预测,3D 光学传感在进入移动设备市场后,市场规模将超过10 亿美元。此外,该技术有望应用到汽车电子等领域,打开光器件成长空间。未来手机产业有望逐步应用Vcsel 芯片,我们持续推荐国内光器件龙头光迅科技。 本周投资策略上,近期随着市场整体情绪的持续回暖,通信板块迎来反弹, 对于一季度的投资策略,我们重申强调两大方向:一是信息基建主线:光通信持续高景气(20%左右复合增长),仍然是通信板块投资首选,最看好光器件/模块和光设备行业,光纤光缆行业业绩确定,偏防御性。重点推荐:烽火通信、光迅科技、博创科技,关注通鼎互联、亨通光电、中天科技等;二是“大安全” 主线,一方面我们看好军工信息化、军民融合和网络安全方向,另一方面,专网行业未来几年面临着黄金发展机遇,专网龙头国内和海外双双迎来爆发式增长,重点推荐:海能达、通光线缆、东土科技,建议关注:海格通信、华力创通、北斗星通、特发信息等。 行业新闻动态 ofo与电信、华为签署NB-IOT单车合作协议。NB-IoT的广覆盖能够有效解决包括信号覆盖、技术性解锁、丢失损毁等目前遇到的一系列管理问题。一方面,物联技术推动了类似于共享经济等商业模式的不断创新,另一方面,新连接终端的出现为物联网发展提供了新动力。 华为领跑中国5G测试,率先完成外场性能测试。华为、中兴等设备商作为5G时代的领跑者,不断从技术层面推动5G行业的发展与标准制定,并通过合作伙伴拓展垂直行业应用,构建5G生态。 风险提示:运营商投资高峰期下滑风险;新技术产业化进度低于预期的风险。 |
