信息服务：IT安全行业的驱动逻辑和新趋势，推荐3股
IT安全是典型的成本驱动和政策驱动型行业。所谓成本驱动，是指对于企业来说，只有当明显感受到IT安全威胁带来的机会成本大于安全投入成本时，才有动力进行IT安全支出，机会成本增长曲线斜率远大于IT安全投入，在安全意识较不发达的中国市场尤其如此。 另一方面，军队是信息安全自主可控最重视的领域。近几年是军队IT建设的高峰，相应地对IT安全自主可控需求处于爆发式增长期，且我们也看到其对加密产品、APT等新安全需求增长的趋势。而即使是到了市场较为成熟的阶段，军队对IT安全的投入也将持续增长，16年奥巴马国防网络安全预算仍有大比例提升就是最好的例子。 从网络安全法二审看行业发展趋势。此次二审将增加多项促进网络安全的支持措施，几个值得关注的重点方向：一是加强关键信息基础设施保护，这在美国的IT安全发展体系中是非常重要的一环；二是数据安全和用户信息保护，强调公民个人信息和重要业务数据都要境内留存，鼓励开发网络数据安全保护和利用技术等等；三是采用新技术、新方法，建立我国的网络空间态势感知预警防护体系。 关注积极转型布局云安全、数据安全、安全大数据的企业，此外具备军队客户资源的安全企业也值得关注。推荐标的：绿盟科技、启明星辰、中科曙光。 风险提示：新IT安全需求拓展不达预期；政策风险。 |
