新能源与电力设备行业2016年投资策略:把握成长拥抱变革
本期内容提要: 一、新能源汽车:景气度持续,把握高成长。从长期看,政策助推空间持续打开,行业成长刚开始;从中期看,产业链在2016年持续扩张,并购机会凸显;从短期看,销量和价格数据激发市场热情,充电市场从政策和实体都在推动行业跨越式发展。 二、光伏:行业政策向好,看好后市场及能源互联网。重要碳减排协议有望达成,新能源行业肩负重任;光伏电站成本下降是行业发展最根本支撑;看好光伏后市场及电改带来的能源互联网用户侧的服务。 三、改革重组:国企改革(1654.21,-3.320,-0.20%)和并购重组的盛宴。电力能源板块国企资产占比高,国企改革有望推动大规模的资产证券化进程。新兴产业存在整合的需求,上市公司存在着变革的动力。 重点关注公司 新能源汽车:从长期看好有大空间、向消费端延伸的企业:猛狮科技(28.10,-0.650,-2.26%)(002684)、*ST融捷(46.00,-0.450,-0.97%)(002192.sz)、多氟多(70.00,-0.950,-1.34%)( 002407.sz )。分子行业看:动力电池看好比亚迪(62.90,0.340,0.54%)(002594.sz)、国轩高科(35.80,-0.200,-0.56%)(002074.sz)、骆驼股份(21.61,-0.420,-1.91%)(601311.sh);材料公司看好杉杉股份(33.53,-0.290,-0.86%)(600884.sh)、新宙邦(46.16,0.500,1.10%)(300037.sz)、天赐材料(84.50,-2.460,-2.83%)(002709.sz)、沧州明珠(17.20,-0.200,-1.15%)(002108.sz)、当升科技(36.40,-0.760,-2.05%)(300073.sz) ;充电、运营板块看好:科陆电子(29.17,0.270,0.93%)(002121.sz)、万马股份(28.47,0.430,1.53%)(002276.sz)、特锐德(27.83,0.170,0.61%)(300001.sz) ;驱动电机看好:大洋电机(12.65,-0.130,-1.02%)(002249.sz)、正海磁材(24.57,-0.280,-1.13%)(300224.sz)、信质电机(27.67,-0.170,-0.61%)(002664.sz) ;最上游看好天齐锂业(147.84,-4.650,-3.05%)(002466.sz)、赣锋锂业(60.40,-2.350,-3.75%)(002460.sz) 光伏:林洋电子(39.19,1.130,2.97%)(601222.sh)、爱康科技(12.10,-0.090,-0.74%)(002610.sz)、东方日升(14.00,0.040,0.29%)(300118.sz) 改革重组:大金重工(15.80,-0.490,-3.01%)(002487.sz)、合康变频(0.00,0.000,0.00%)(300048.sz)、四方股份(13.65,-0.140,-1.02%)(601126.sh)、桐君阁(22.45,0.200,0.90%)(000591.sz)、太极实业(10.84,0.100,0.93%)(600667.sh)、长园集团(19.06,0.370,1.98%)(600525.sh)、福能股份(17.09,0.120,0.71%)(600483.sh) 风险提示:宏观经济下滑导致下游需求乏力;新能源汽车等新领域的发展低于预期;充电设施运营模式尚不明确。 |
