巨丰投顾：市场分化加剧 半数个股跌逾3% 盘面简述 周四，A股宽幅震荡，盘面分化严重，3000余股下跌。行业方面，煤炭、有色、钢铁、航天航空等表现强势，工艺商品、软件服务、装修装饰、电子信息、文化传媒、环保、文教休闲、通讯、电信运营、医疗等大幅下挫；题材股方面，刀片电池、水产养殖、HIT电池、海洋经济、基本金属涨幅居前，云游戏、盲盒经济、次新股、字节概念、鸿蒙概念、网络安全、国产软件等跌幅居前。大盘高位震荡，建议把握轮动机会，不能轻易追高。 板块方面 有色金属走强：和胜股份、合金投资、洛阳钼业涨、鹏欣资源停，中国铝业、南山铝业、寒锐钴业等涨幅居前。 消息面 资金入市热情高 百亿级私募有意封盘“降温” 2021年A股开年行情火爆，私募发行市场也颇为火热，有私募市场人士直言：“如今渠道抢着给绩优私募发产品。”不过，近期多位百亿级私募人士透露，资金的迅速涌入使得公司资管规模迅速提升，可基金经理和研究人员存在能力边界，管理规模过大将导致其业绩下滑，因此后续会选择阶段性封盘，增配研究员、基金经理，并在A股结构性估值偏高的背景下，加强个股的研究深度。 沪深300指数突破上轮牛市高点！新型蓝筹占比不断提升 A股核心资产受捧 昨日，上证指数、深证成指、创业板指三大股指均刷新本轮行情高点。沪深300指数更是站上5400点，最高触及5433.47点，将2015年牛市高点踩在脚下，并创出2008年1月以来的新高。沪深300指数以其不断更新的成分股成为市场风向标，并创下近13年新高，昭示经济转型背景下新型蓝筹的崛起。 “二八分化”加剧 A股头部集中趋势会否持续 “强者恒强、弱者恒弱”的马太效应正持续在A股上演。本轮结构性行情中，股指涨幅主要由少数头部公司贡献，剩下的多数公司从成交、走势和溢价幅度看则越来越边缘化。如本周二，A股三大股指全线收涨，但却有近3000只个股下跌。市场人士表示，资金向大市值龙头公司汇集将是长期趋势。 巨丰观点 周四，A股宽幅震荡，盘面分化严重，3000余股下跌。行业方面，煤炭、有色、钢铁、航天航空等表现强势，工艺商品、软件服务、装修装饰、电子信息、文化传媒、环保、文教休闲、通讯、电信运营、医疗等大幅下挫；题材股方面，刀片电池、水产养殖、HIT电池、海洋经济、基本金属涨幅居前，云游戏、盲盒经济、次新股、字节概念、鸿蒙概念、网络安全、国产软件等跌幅居前。 有色金属走强：寒锐钴业涨逾10%，和胜股份、洛阳钼业涨停，鹏欣资源、东方钽业、合金投资、宝钛股份、华友钴业、中矿资源涨幅居前。 午后，新能源汽车走强：特锐德、固德威、寒锐钴业、保力新、阳光电源涨逾10%，动力源、北汽蓝谷、宝莱特、和胜股份、中环股份涨停，亿华通、星源材质、普利特、长城汽车、雄韬股份、克来机电、郑煤机等涨逾5%。 午后，船舶制造走强：中船防务冲击涨停，中船科技、中国船舶、亚星锚链等同步拉升。航天航空走强：航发动力涨停，爱乐达、中航高科、中航沈飞、中直股份涨逾5%。 午后，券商板块异动：西部证券涨停，兴业证券、中银证券、长江证券、东方证券涨幅居前。 宏观经济向好是股市最大的支撑，节后流动性和市场情绪则对行情产生助推。2021年A股喜迎开门红，沪指冲破3500点，市场成交量突破万亿。重要点位攻克后，大盘惯性上冲。周三股指震荡上行，石油、造纸、军工大幅上涨，酿酒、科技股大幅回落，个股普跌。市场分歧加大，不宜追涨。隔夜欧美股市总体强势，A股暂时风险不高。周四，A股分化加剧，有色、煤炭、钢铁、港口等强势上行，科技股、酿酒股重挫，指数涨跌不一，但市场半数以上个股跌幅超过3%。建议投资者把握板块轮动机会，中线逢低关注新能源、锂电池材料，短线关注超跌科技股、业绩预报超预期品种、低位蓝筹股。 源达：短期震荡不改中期趋势 强化结构性赛道为主 今日三大股指宽幅震荡，尾盘飘红。沪指弱势探底回升，创业板指数较为强势，盘中一度涨超1%！盘面上看，午后养殖业、中船系异动拉升，次新股、高送转开始走弱；钴、HIT电池、汽车整车等板块涨幅居前，注册制次新、无人零售、计算机等板块跌幅靠前。整体来看，市场分化严重，个股跌多涨少，赚钱效应较差。 煤炭市场供需调整 消息方面，目前焦煤价格预计持续偏强运行。据煤炭资源网，近期供应端煤企在安全生产、环保政策执行力度加强及停产检修等多重因素的影响下，部分煤种供应继续缩减。下游方面，焦炭市场第十一轮提涨基本落地执行，焦企利润面进一步扩大，开工维持高稳，对焦煤需求稳定。综合来看，受益于供应端扰动和消费端可见度提升，本轮“跨年行情”或超预期。预计短期内炼焦煤市场仍将稳中偏强运行！ 指数重心继续上移，但短线多头力量有所减弱，三大股指趋势良性，有利于市场稳定。技术走势上看30、60分钟级别指标出现顶背离，仅仅是短线调整。后期重点关注成交量变化，若连续缩小，存在一定的量价背离，短期盘面有修正的预期，操作上不建议追高，短期下方关注5日线附近的支撑。 短线震荡不改中期趋势，强化结构性赛道为主 近今日在“煤飞色舞”的局部行情下，两市成交量较昨日略有萎缩，整体指数表现依然较为强势。12月以来资金面一直维持较为宽松的状态，利率也在快速下行，市场流动性不松不紧，有助于维持中长期行情趋势。具体配置方向，当前政策面和市场偏好还是更有利于消费和科技板块，板块内部来看，头部企业强者更强势是中长期趋势。后市板块及个股的分化或是大概率情况，操作上强化各版块结构性赛道的配置为主，可适当参考市场资金的参与方向可知，市场资金集中在板块的大市值蓝筹个股中。建议后市可持续重点关注板块中的龙头个股，高市值+基金重仓。 |
